小兵教你绕过“外汇风险”的“坑”

ridaella

2008年金融危机对我国外贸企业带来巨大冲击，人民币大幅升值，国际订单减少，做外贸不了解外汇风险?你的资产可能分分钟消失。此次特朗普当选美国总统,美元持续上涨，人民币兑美元持续走跌，此时你手中的资产上涨还是下跌呢?如何规避因为汇率上涨或者下跌带来的资产缩水，且听小兵一叙：

一、什么是外汇风险

简单点说就是,你们公司持有美元,欧元等外币储备,汇率涨你们的资产就跟着往上涨,汇率跌你们的资产就跟着往下跌。外汇市场的汇率变动所带来的资产升值贬值的风险就是外汇风险。



一般来说外汇风险指利率风险和汇率风险,又分为折算风险、交易风险、经济风险。

折算风险主要是从企业财务角度出发所涉及的风险，因为企业资产负债表必须以本国货币表示，所以像企业的外币账户，外币应收账款等都需要在资产负债表中以人民币表示，那么因汇率变化所带来的损失，则称为折算风险。

交易风险指的是在以外币计价成交的交易中,因为交易过程中外汇汇率的变化使得实际支付或收益的本币现金额因汇率变化而产生的亏损。举个例子，我国某外贸企业出口价值为10万美元的商品,在签订合同时汇率为$1=￥6.5,如果此时收到货款10万美元，则可折换成65万人民币，如果是三个月后才能收到货款，而汇率下降至$1=￥6.3，就只能收回63万人民币，这三个月因为汇率的变化所带来的损失就是2万人民币。经常与国外客户以外币结算，同时又给客户开放账期的外贸企业尤其需要注意这一点。

经济风险就是指国际汇率变化对企业生产经营的影响，最直观的就是人民币升值，就会抬高企业产品在国际市场上的价格，其他还有对进口原材料的影响，企业年初对于财务成本的核算的影响等等。

二、如何规避外汇风险

规避外汇风险最简单的方法就是在外销合同中直接规定结算汇率，将风险转化到国外客户身上，或者直接规定用人民币进行结算，最基本的也需要采用美元、欧元等硬通货作为结算货币。



对于经常采用预付款尾款或者开账期的付款方式的企业，建议缩短结汇时间，用以减少汇率波动带来的风险。

当然，外汇风险还可以用金融工具来进行规避，比如利用期货，或者掉期保值等手段：

1)远期外汇合约
通过规定买卖外汇数量、汇率和交易时间来避免汇率变动带来的资产增减。

2)期货交易
买卖双方达成共识后,在约定的到期日内,按照约定的汇率买卖外汇。

3)掉期保值
是指在卖出某种货币的即期外汇同时卖出它的远期外汇,或者卖远期买近期,说的通俗一点就是同种货币的同等金额的外汇交易期限的互换。

4)外币票据贴现
就是将未收回账款的票据直接卖给银行，然后让银行同国外客户进行结算，以避免汇率波动对长期未收账款的资产价值的影响。将票据变成钱的行为称为票据贴现。

最后一种是财务上的做法，就是利用资产负债表进行调整,在资产负债表上重新安排会计受损额,使企业的合并资产负债表上的外币风险资产与外币风险负债相等。比如持有硬通货资产和软通货债务,或者当企业拥有一笔外币应收账款时,借入等额的外币资金。

下一期我们将说一说面对买家拒付，如何规避收汇风险